Mảng kinh doanh chính sẽ tiếp tục ảm đạm trong năm 2023
Đồ thị cổ phiếu DPR phiên giao dịch ngày 09/06/2023. Nguồn: AmiBroker
- Doanh thu của Cổ phiếu DPR đạt 178 tỷ đồng trong quý 1,2023, giảm 12% YoY. Tuy nhiên, LNST của công ty đạt 55 tỷ đồng, tăng 45% so với cùng kỳ năm ngoái nhờ vào sự đóng góp của mảng thanh lý cây và khoản hoàn nhập trích lập dự phòng giá vốn.
- Tổng cộng, chúng tôi ước tính doanh thu năm 2023 của DPR sẽ đạt 1.070 tỷ đồng (-12 %YoY), LNST đạt 221 tỷ đồng (-11 %YoY) và EPS tương ứng là 5.143 đồng.
- Dựa trên phương pháp tổng hợp bộ phận (SOTP), chúng tôi điều chỉnh giảm mục tiêu xuống 58.000 đồng/cổ phiếu (-13%) so với mức định giá trước đó do việc đẩy lùi và kéo dài thêm kế hoạch bàn giao đất cho tỉnh Bình Phước. Kết hợp với mức cổ tức tiền mặt dự kiến là 3.000 đồng/cổ phiếu trong 12 tháng tới (hoặc 15% sau cổ tức bằng cổ phiếu), tổng lợi nhuận kỳ vọng là +7,6% (dựa trên giá đóng cửa ngày 30/5/2023).
Nguồn: VDSC
Tuyên bố miễn trách nhiệm: Báo cáo chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và nhà đầu tư chỉ nên sử dụng báo cáo phân tích này như một nguồn tham khảo. Dautucophieu.net sẽ không chịu bất kỳ trách nhiệm nào trước nhà đầu tư cũng như đối tượng được nhắc đến trong báo cáo này về những tổn thất có thể xảy ra khi đầu tư hoặc những thông tin sai lệch về doanh nghiệp.
Từ khóa: DPR
