Nợ nhóm 2 tăng mạnh bên cạnh KQKD khả quan – Báo cáo KQKD
Đồ thị cổ phiếu VIB phiên giao dịch ngày 22/07/2020. Nguồn: AmiBroker
- Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam (Cổ phiếu VIB) công bố KQKD mạnh mẽ trong 6 tháng 2020 với LNST sau lợi ích CĐTS đạt 1,9 nghìn tỷ đồng (+29,5% YoY), hoàn thành 53,0% dự báo cả năm 2020 của chúng tôi. KQKD mạnh mẽ này chủ yếu đến từ tăng trưởng thu nhập lãi và thu nhập phí lần lượt là 26,9% và 37% phần nào bù đắp cho mức tăng tương ứng lần lượt 33,8% và 31,7% của chi phí HĐKD (OPEX) và chi phí dự phòng. Nhìn chung, KQKD 6 tháng 2020 cao hơn nhẹ so với dự báo 2020 của chúng tôi. ROE và ROA tính từ đầu năm đạt lần lượt 26,3% và 1,9%.
- Thu nhập lãi ròng (NII) tăng mạnh 26,9% YoY với NIM đi ngang.
- Thu nhập phí thanh toán vượt qua thu nhập phí từ bancasurrance để trở thành yếu tố dẫn dắt tăng trưởng chính cho thu nhập phí thuần.
- OPEX tăng 33,8% YoY, nâng CIR lên 74 điểm cơ bản YoY đạt 42,3%.
- Tỷ lệ nợ xấu tăng 4 điểm cơ bản YoY đạt 2,4% (+19 điểm cơ bản so với quý trước) với tỷ lệ xử lý nợ đạt 0,25% khoản vay gộp trong quý 2/2020.
Nguồn: VCSC
Từ khóa: VIB
