DANH MỤC

Mobile / Fb / Zalo: 0912 842 224 | 0982 842 224

Cập nhật cổ phiếu CTD – Các hợp đồng ký mới giảm 6% trong 9 tháng đầu năm

Lượt xem: 696 - Ngày:
Chia sẻ

Chúng tôi đã tham dự buổi gặp gỡ chuyên viên phân tích được tổ chức bởi CTCP Xây dựng Coteccons (Cổ phiếu CTD) được tổ chứ hôm nay tại trụ sở công ty.

Đồ thị cổ phiếu CTD phiên giao dịch ngày 24/10/2018. Nguồn: AmiBrokerĐồ thị cổ phiếu CTD phiên giao dịch ngày 24/10/2018. Nguồn: AmiBroker

Ban lãnh đạo cho biết các hợp đồng ký mới của CTD đạt 20 nghìn tỷ đồng (giảm 6% so với cùng kỳ – YoY) trong 9 tháng 2018, qua đó đạt số backlog (hợp đồng đã ký và chưa thực hiện) đạt 22,1 nghìn tỷ đồng tính đến cuối tháng 9 (giảm 14% so với cùng kỳ). Các số liệu này chưa bao gồm các hợp đồng đã ký với mà CTD không được phép công bố giá trị như các dự án Vincity. Đóng góp các các hợp đồng Thiết kế & Xây dựng (D&B) vào doanh thu 9 tháng 2018 giảm còn khoảng 35% so với 39% năm 2017.

Các hợp đồng đáng chú ý trong 9 tháng 2018 bao gồm Double Tree Hạ Long (giá trị hợp đồng ký 1,8 nghìn tỷ đồng), Đà Nẵng Times Square – Condotels (2,2 nghìn tỷ đồng), Pullman Hải Phòng (1,5 nghìn tỷ đồng), The Manor Central Park (1,8 nghìn tỷ đồng), Tây Hồ View (1,6 nghìn tỷ đồng), Timberland Manwah (1,5 nghìn tỷ đồng), …

CTD có kế hoạch tổ chức ĐHCĐ thường niên vào tháng 3/2019 thay vì trong tháng 6 như hai năm trước, nhằm đề xuất các kế hoạch chi tiết về sáp nhập với Ricons. Không có thêm thông tin chi tiết về thương vụ này được công bố tại buổi họp hôm nay.

Như đã đề cập trong báo cáo KQKD tuần trước của chúng tôi, CTD đã công bố KQKD 9 tháng 2018 phần lớn phù hợp với dự báo cả năm 2018 của chúng tôi. Doanh thu thuần tăng 14% YoY đạt 20,7 nghìn tỷ đồng và LNST sau lợi ích CĐTS đi ngang đạt 1,2 nghìn tỷ đồng. Các kết quả này hoàn thành lần lượt 69% và 74% dự báo tương ứng cả năm 2018 của chúng tôi.

Chúng tôi hiện đang khuyến nghị giá mục tiêu 160.000 đồng/CP cho CTD, tương ứng với tổng mức sinh lời 13,8% bao gồm lợi suất cổ tức 3,4%. Theo giá đóng cửa hôm nay, CTD hiện đang giao dịch với P/E dự phóng 7,4 lần cho năm 2018.

Nguồn: VCSC

BÌNH LUẬN()

CÁC TIN LIÊN QUAN

Đối tác

0912 842 224 Mở tài khoản CK